本文先容了人民幣跨境支付的三種模式、人民幣跨境銀行間支付清算係統的建設架構、人民幣跨境支付係統的運行機製及其作用，希看對你了解跨境支付有更深進的了解。

1. 發展背景

2009年，跨境貿易人民幣結算開始在上海市以及廣東(dong) 省廣州市、深圳市、珠海市、東(dong) 莞市試行。此舉(ju) 是人民幣國際化邁出的重要一步，標誌著我國開始從(cong) 政策層麵推動人民幣國際化。

跨境人民幣結算開展之初，分別確立了代理行模式和清算行模式兩(liang) 種主要的人民幣結算方式，並逐步形成了非居民賬戶模式（NRA模式），鐵路運輸 上海空運，目前試點範圍已經擴大到全國。

中國以美國的Fedwire和chips作為(wei) 參照，2012年開始建立CIPS係統即人民幣跨境銀行間支付清算係統，作為(wei) 人民幣跨境銀行間清算的主要渠道，2015年，CIPS（一期）正式啟動。境內(nei) 中資和外資銀行可作為(wei) CIPS直接或者間接參與(yu) 者，境外銀行可作為(wei) 間接參與(yu) 者。

CIPS 還涉進證券跨境交易的資金清算，上海清算所和中心結算公司均已成為(wei) CIPS 的直接參與(yu) 者。

2. 三種模式

2.1 引言

代理行模式：具備國際結算能力的境內(nei) 銀行和境外銀行簽署人民幣代理結算協議，為(wei) 其開立人民幣同業(ye) 往來賬戶，通過境內(nei) 銀行代理並借助境內(nei) 人民銀行清算係統完成人民幣的跨境支付。清算行模式：中銀香港、中銀澳門、中銀台北、中國工商銀行新加坡，成為(wei) 人民幣跨行支付係統的直接參與(yu) 者，與(yu) 境內(nei) 銀行傳(chuan) 遞清算信息，進行跨境人民幣的清算和結算。NRA模式：經人民銀行當地的分支行核準，境外企業(ye) 在境內(nei) 銀行開立非居民結算賬戶，並通過境內(nei) 銀行行內(nei) 清算係統和人民銀行跨行支付係統完成人民幣的跨境結算和清算。

2.2 三種模式比較

代理行：境外參加銀行在境內(nei) 代理行開辦同業(ye) 往來賬戶

清算行：境外參加銀行在境外清算行開辦同業(ye) 往來賬戶

NRA模式：境外參加銀行在境內(nei) 銀行開辦非居民結算賬戶

清算行和代理行主要的工作是代理境外銀行和境內(nei) 銀行完成資金的劃撥。

1.1清算行模式下的結算流程

1.2代理行模式下的結算流程

2.3 人民幣跨境結算出現的題目

1）監管難度增加

境內(nei) 人民幣米兰体育全站支付係統風險增加。易混淆資金來源。影響統計監測的正確性和全麵性。2）清算效率低於(yu) 其他國際貨幣

支付清算係統因素（大額支付係統的報文與(yu) 國際銀行支付的報文不一致，需要轉換）監管因素

3. 人民幣跨境銀行間支付清算係統（CIPS）

3.1 引言

2012年中國人民銀行公布開始研發一個(ge) 全新的跨境人民幣全球支付係統，這個(ge) 係統將不再需要代理行，清算行的參與(yu) ，也不再受國內(nei) 工作時間的限製，具備將資金實時的轉出，金融數據安全管控等上風。

CIPS共分為(wei) 兩(liang) 個(ge) 階段進行建設，第一階段采用全額實時結算方式，第二階段采用更具有活動性的混合結算方式，進步人民幣的跨境結算效率。

2015 年10 月CIPS 係統正式上線，截至2017 年3 月CIPS 確定了工農(nong) 中建等28 家直接參與(yu) 者，直接參與(yu) 者在CIPS 係統開立賬戶後即可直接進行業(ye) 務的發送和接收，除直接參與(yu) 者外的金融機構則可通過這些直接參與(yu) 者進行業(ye) 務合作，從(cong) 而達到使用CIPS 進行結算的目的，我們(men) 稱之為(wei) 間接參與(yu) 者，目前已有544家金融機構成為(wei) 間接參與(yu) 者。

另一方麵，CIPS在大額支付係統中開立清算賬戶，這個(ge) 賬戶由所有直接參與(yu) 者共同使用，不可透支，日終餘(yu) 額為(wei) 零。

3.2 建設架構

CIPS建設架構主要包括運行架構，參與(yu) 主體(ti) 以及監管架構。

3.2.1 人民幣跨境支付係統的運行架構

CIPS的運行主要由以下三部分共同組建：

第一部分是銀行前端係統，米兰体育全站，主要是負責業(ye) 務的實際操縱，例如參與(yu) 者變更或新增等日常維護、轉匯查詢或者單筆業(ye) 務多次查詢等查詢重複工作、或收匯退匯等基礎業(ye) 務。

第二部分是行內(nei) 係統接口層，負責與(yu) 銀行前端係統進行通訊。

第三部分是中國人民銀行CIPS接口層，主要負責與(yu) 中國人民銀行CIPS係統進行通訊，例如報文的收發等業(ye) 務。

3.2.2 米兰体育全站 人民幣跨境支付係統的參與(yu) 主體(ti)

人民幣跨境支付係統的參與(yu) 者構成主要參考美國CHIPS係統。在係統中添加了直接參與(yu) 者和間接參與(yu) 者兩(liang) 個(ge) 角色。直接參與(yu) 者是指在係統中開立賬戶，擁有行號作為(wei) 其唯一標識，在係統中可直接進行業(ye) 務操縱的機構。間接參與(yu) 者是指不具備在係統中開立賬戶的資質，需要通過與(yu) 直接參與(yu) 者進行合作，委托直接參與(yu) 者辦理業(ye) 務的機構。

3.2.3 人民幣跨境支付係統的監管架構

第一，在監管部分方麵，權限自中國人民銀行層層下放至貿易銀行總行，再由貿易銀行總行負責各省級分行的業(ye) 務監管指導，以此類推，逐級監管；

第二，建立了更加嚴(yan) 謹的監管體(ti) 係，中國人民銀行發布了一係列針對突發狀況的應急處理預案，一旦出現情況，即可參照規程進行相應處理。

中國人民銀行是CIPS 的監視指導機構，負責監視治理CIPS 的日常運行及係統維護等工作。為(wei) 充分發揮CIPS 的職能、進步CIPS 的運行效率，中國人民銀行公布了《人民幣跨境支付係統業(ye) 務暫行規則》、《人民幣跨境支付係統業(ye) 務操縱指引》、《人民幣跨境支付係統參與(yu) 者服務協議》三個(ge) 主要規章製度，用以明確參與(yu) 者的訪問標準，以及賬戶治理和業(ye) 務處理方麵的要求，作為(wei) 保證CIPS平穩運行的基礎。

具體(ti) 來講，中國人民銀行主要從(cong) 以下三方麵監視CIPS業(ye) 務發展情況：

第一，信息采集。中國人民銀行定期查閱跨境銀行間支付清算有限責任公司的財務報表、審計報告、法律法規、人民幣跨境收付信息治理係統（RMB Cross Border Payment & Receipt Management Information System，簡稱RCPMIS）中的申報數據等重要報告、報表，做到實時監測及時督導。

第二，現場檢查。一旦係統中的數占有任何異常或對相關(guan) 報告有異議，人民銀行跨境支付辦則派遣專(zhuan) 業(ye) 檢察職員親(qin) 臨(lin) 現場與(yu) 機構職員進行麵談，並做實時合規性培訓，以此保證CIPS 的長遠發展。

第三，定期培訓。隨著跨境人民幣業(ye) 務各項政策相繼出台，跨境人民幣業(ye) 務規模不中斷擴大，千航貨運 空運價(jia) 格，人民幣已成為(wei) 中國第二大跨境支付貨幣和全球第五大支付貨幣。為(wei) 更好地支持人民幣跨境業(ye) 務的開展，係統需要不中斷地更新升級，中國人民銀行將定期開展CIPS 座談會(hui) ，為(wei) CIPS 提供最新的理念、更公道的發展建議，使CIPS能夠更加適應國際市場的需求。

4. 人民幣跨境支付係統的運行機製及其作用

4.1 人民幣跨境支付係統的運行機製

4.1.1 人民幣跨境支付係統的運行主體(ti)

人民幣跨境支付係統由跨境銀行間支付清算（上海）有限責任公司（China International Payment Service Corp.,簡稱CIPS 公司）負責運行治理，CIPS 公司於(yu) 2015 年9 月8 日成立於(yu) 上海，該機構在中國人民銀行的指導下進行係統的維護及治理，主要負責係統運營維護、參與(yu) 者服務、業(ye) 務拓展等相關(guan) 工作。

4.1.2 人民幣跨境支付係統的運行規則

中國人民銀行於(yu) 2015 年CIPS 係統上線同時則頒發了《人民幣跨境支付係統業(ye) 務暫行規則》、《人民幣跨境支付係統業(ye) 務操縱指引》、《人民幣跨境支付係統參與(yu) 者服務協議》等政策文件。

其中，《人民幣跨境支付係統業(ye) 務暫行規則》主要針對在係統中申請成為(wei) 直接參與(yu) 者和間接參與(yu) 者的相關(guan) 成員頒發的，規則中明確了業(ye) 務辦理時賬戶治理、結算機製等內(nei) 收留。

中國人民銀行發布的《人民幣跨境支付係統參與(yu) 者服務協議》和《人民幣跨境支付係統業(ye) 務操縱指引》分別明確了參與(yu) 者應遵循的規章製度及其權利義(yi) 務和係統在處理過程中的具體(ti) 流程說明。

4.1.2 人民幣跨境支付係統的業(ye) 務流程

CIPS 可處理的業(ye) 務分為(wei) 支付業(ye) 務和信息業(ye) 務。

支付業(ye) 務的操縱流程：

首先，境內(nei) 依法成立的銀行、金融機構申請成為(wei) 係統的直接參與(yu) 者，經批準加進後再CIPS開立賬戶，擁有自己的行號。然後直接參與(yu) 者向上海跨境人民幣清算中心發送CIPS報文，待上海跨境人民幣清算中心確認信息發送無誤則向直接參與(yu) 者發送“支付確認報文”，假如有題目不能付款則回複“已拒盡”。其中不能與(yu) CIPS建立聯係的間接參與(yu) 者則向直接參與(yu) 者提出申請進行業(ye) 務的辦理，其中可以成為(wei) 間接參與(yu) 者的機構主要指境外銀行，金融機構以及境內(nei) 不具備準進條件的銀行，金融機構。

其次，上海跨境人民幣清算中心查詢扣款賬戶餘(yu) 額充足後將CIPS報文轉發給境外直接參與(yu) 者或境內(nei) 資金托管行。境內(nei) 資金托管行是指與(yu) 境外直接參與(yu) 者簽訂結算服務協議後，為(wei) 其提供資金托管等相關(guan) 服務的銀行。

最後，境外間接參與(yu) 者通過境外直接參與(yu) 者將資金劃撥到自己賬戶下。運行期間發生的數據通過國際收支申報係統以及RCPMIS兩(liang) 個(ge) 係統自動采集到國家外匯治理局和中國人民銀行兩(liang) 個(ge) 治理機構，前者固然是外匯係統但涉及跨境需要在係統中申請業(ye) 務的申報。運行過程如下

4.1CIPS操縱流程示意圖

信息業(ye) 務包括查詢查複業(ye) 務、業(ye) 務狀態查詢處理、通用信息業(ye) 務查詢處理、自有格式報文處理以及業(ye) 務差錯和異常處理。以上五種信息業(ye) 務處理均通過直接參加行根據不同的業(ye) 務需求，發送CIPS 報文至上海跨境人民幣清算中心，待CIPS對報文進行檢查後予以回複相關(guan) 內(nei) 收留。信息業(ye) 務是支付業(ye) 務的延伸和輔助，為(wei) 支付業(ye) 務提供後續服務。

4.2 人民幣跨境支付係統的功能

第一階段的CIPS 主要功能是連接境內(nei) 外的一個(ge) 清算係統，為(wei) 個(ge) 人及金融機構提供人民幣跨境清算平台。

首先，從(cong) 網絡建設來看係統為(wei) 個(ge) 人跨境匯款、現金治理等提供同一的清算接口，連接全球同業(ye) 網絡平台，實現信息網絡傳(chuan) 輸、境內(nei) 外交互，支撐網絡布局整體(ti) 框架；

其次，從(cong) 運營治理角度，在大額實時支付係統開立清算賬戶，參與(yu) 行可利用大額實時支付係統調整資金份額，依托此係統完成日終賬戶清零；

最後，為(wei) 國內(nei) 外客戶提供豐(feng) 富的金融產(chan) 品，如跨境貨物貿易和服務貿易結算、跨境直接投資、跨境融資和跨境個(ge) 人匯款等產(chan) 品，提供完備的服務計量機製。

本文由 @elonPM 原創發布於(yu) 人人都是產(chan) 品經理。未經許可，禁止轉載

題圖來自Unsplash，基於(yu) CC0協議